風險度量是考生在備考FRM中需要重點復習的,具體是什么意思,隨融躍小編往下看!
所有的風險都是可度量的,而選擇何種方法度量則取決于所考慮風險的類型。金融風險管理的權wei機構巴塞爾銀行監(jiān)管委員會戶指出,以下幾種類型的風險會對金融資產(chǎn)造成影響:
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1.市場風險——由市場上證券價格變動所致。
2.信用及交易對手風險——標志交易對手履行其責任的能力和意愿。
3.流動性風險——交易過程中迅速了結頭寸的能力。
4.操作風險——日常交易操作中的財務損失風險。
5.法律風險——訴訟費用支出的風險。
度量風險的指標種類:>>>融躍FRM機考全面開啟,點擊預約名額?。?!
1. 敏感性指標:用于衡量資產(chǎn)價值對某一風險因子的敏感性。如β值,衡量單一股票或股票組合對市場指數(shù)(標普500、滬深300)的敏感性,敏感性指標的一個缺點是,無法知道對整體的絕dui影響;
2. 波動性指標:用以衡量資產(chǎn)收益率相對于資產(chǎn)期望收益率的偏離程度,常用標準差(σ)度量,標準差表示各觀測值偏離于均值距離的平均數(shù)。與標準差相關聯(lián)的一個概念是相關系數(shù)(ρ),用以衡量兩個變量(a和b)線性相關的密切程度,其值介于-1至1之間,ρ=1表示變量a和b完全同方向變動,ρ=-1表示變量a和b完全反方向變動,ρ=0表示變量a和b無相關性,無法從a的變動推知b的變動;
3.
概率類指標:用以衡量某一結果發(fā)生可能性大小的度量。風險與損失雖然存在密切的關系,但概率在其中扮演著重要的角色,某一損失雖然很大,但發(fā)生的概率卻低,則該損失的期望損失將很低,從而該損失的實際風險可能并沒有表象上那么大;
4.
綜合類指標:將概率、損失、對整體的絕dui影響統(tǒng)一考量的指標,這類指標的典型代表是VAR,它表示在一定概率下的大可能損失是多少,克服了上述三類指標單獨考量風險某一維度的缺陷。同時,由于VAR表示的損失值的大小,相對敏感性指標而言,VAR提供了一個對不同資產(chǎn)風險的統(tǒng)一考量,具有可加總的優(yōu)越性。
- 報考條件
- 報名時間
- 報名費用
- 考試科目
- 考試時間
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GARP對于FRM報考條件的規(guī)定:
What qualifications do I need to register for the FRM Program?
There are no educational or professional prerequisites needed toregister.
翻譯為:報名FRM考試沒有任何學歷或?qū)I(yè)的先決條件。
可以理解為,報名FRM考試沒有任何的學歷和專業(yè)的要求,只要是你想考,都可以報名的。查看完整內(nèi)容 -
2024年5月FRM考試報名時間為:
早鳥價報名階段:2023年12月1日-2024年1月31日。
標準價報名階段:2024年2月1日-2024年3月31日。2024年8月FRM考試報名時間為:
早鳥價報名階段:2024年3月1日-2024年4月30日。
標準價報名階段:2024年5月1日-2024年6月30日。2024年11月FRM考試報名時間為:
早鳥價報名時間:2024年5月1日-2024年7月31日。
標準價報名時間:2024年8月1日-2024年9月30日。查看完整內(nèi)容 -
2023年GARP協(xié)會對FRM的各級考試報名的費用作出了修改:將原先早報階段考試費從$550上漲至$600,標準階段考試費從$750上漲至$800。費用分為:
注冊費:$ 400 USD;
考試費:$ 600 USD(第一階段)or $ 800 USD(第二階段);
場地費:$ 40 USD(大陸考生每次參加FRM考試都需繳納場地費);
數(shù)據(jù)費:$ 10 USD(只收取一次);
首次注冊的考生費用為(注冊費 + 考試費 + 場地費 + 數(shù)據(jù)費)= $1050 or $1250 USD。
非首次注冊的考生費用為(考試費 + 場地費) = $640 or $840 USD。查看完整內(nèi)容 -
FRM考試共兩級,F(xiàn)RM一級四門科目,F(xiàn)RM二級六門科目;具體科目及占比如下:
FRM一級(共四門科目)
1、Foundations of Risk Management風險管理基礎(大約占20%)
2、Quantitative Analysis數(shù)量分析(大約占20%)
3、Valuation and Risk Models估值與風險建模(大約占30%)
4、Financial Markets and Products金融市場與金融產(chǎn)品(大約占30%)
FRM二級(共六門科目)
1、Market Risk Measurement and Management市場風險管理與測量(大約占20%)
2、Credit Risk Measurement and Management信用風險管理與測量(大約占20%)
3、Operational and Integrated Risk Management操作及綜合風險管理(大約占20%)
4、Liquidity and Treasury Risk Measurement and Management 流動性風險管理(大約占15%)
5、Risk Management and Investment Management投資風險管理(大約占15%)
6、Current Issues in Financial Markets金融市場前沿話題(大約占10%)查看完整內(nèi)容 -
2024年FRM考試時間安排如下:
FRM一級考試:
2024年5月4日-5月17日;
2024年8月3日(周六)上午;
2024年11月2日-11月15日。FRM二級考試:
2024年5月18日-5月24日;
2024年8月3月(周六)下午;
2024年11月16日-11月22日。查看完整內(nèi)容
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中文名
金融風險管理師
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持證人數(shù)
25000(中國)
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外文名
FRM(Financial Risk Manager)
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考試等級
FRM考試共分為兩級考試
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考試時間
5月、8月、11月
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報名時間
5月考試(12月1日-3月31日)
8月考試(3月1日-6月30日)
11月考試(5月1日-9月30日)