FRM一級(jí)估值與風(fēng)險(xiǎn)模型主要介紹金融資產(chǎn)的估值方法和風(fēng)險(xiǎn)測(cè)量模型?？忌枰私飧鞣N估值模型（如DCF、相對(duì)估值法等）的原理和應(yīng)用，以及風(fēng)險(xiǎn)測(cè)量模型（如VaR、CVaR等）的計(jì)算方法和應(yīng)用場(chǎng)景。下面和融躍小編一起來(lái)看看詳情。

frm一級(jí)考試科目

一、FRM一級(jí)估值與風(fēng)險(xiǎn)模型內(nèi)容概述

《估值與風(fēng)險(xiǎn)模型》考試內(nèi)容約占30%，上承《金融市場(chǎng)與產(chǎn)品》中對(duì)于債券和衍生品的討論，下啟各類風(fēng)險(xiǎn)的測(cè)量與管理、為后續(xù)FRM系列課程打下基礎(chǔ)。本課程主要包括六部分內(nèi)容：期權(quán)產(chǎn)品的估值，固定收益產(chǎn)品的估值，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，信用風(fēng)險(xiǎn)，操作風(fēng)險(xiǎn)以及壓力測(cè)試。

二、FRM一級(jí)估值與風(fēng)險(xiǎn)模型主要內(nèi)容

FRM估值與風(fēng)險(xiǎn)模型課程第一部分緊接著《金融市場(chǎng)與產(chǎn)品》中的期權(quán)部分內(nèi)容，對(duì)期權(quán)的估值和風(fēng)險(xiǎn)管理進(jìn)行介紹，主要涉及兩大基礎(chǔ)模型，分別為二叉樹期權(quán)定價(jià)模型和布萊克-斯科爾斯-莫頓期權(quán)定價(jià)模型，以及期權(quán)的希臘字母。

第二部分緊接著《金融市場(chǎng)與產(chǎn)品》中的債券部分內(nèi)容，對(duì)債券的估值和風(fēng)險(xiǎn)管理進(jìn)行探討。衍生品和固定收益產(chǎn)品是金融學(xué)術(shù)領(lǐng)域的兩大重難點(diǎn)，通過(guò)將本課程的前兩部分與《金融市場(chǎng)與產(chǎn)品》相結(jié)合，可以為學(xué)生搭建一個(gè)較為綜合的知識(shí)體系框架。

第三部分為市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)如何測(cè)量市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)展開初步介紹，并引入波動(dòng)率建模。

第四部分為信用風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)如何測(cè)量信用風(fēng)險(xiǎn)展開初步介紹，對(duì)信用評(píng)級(jí)、國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)均有探討。

第五部分和第六部分分別為操作風(fēng)險(xiǎn)和壓力測(cè)試，是后續(xù)FRM系列課程中相關(guān)內(nèi)容的前導(dǎo)鋪墊。

FRM估值與風(fēng)險(xiǎn)模型課程旨在幫助FRM考生掌握如何對(duì)期權(quán)和債券等常見金融產(chǎn)品進(jìn)行定價(jià)和風(fēng)險(xiǎn)管理，并初步了解金融機(jī)構(gòu)面臨的各大類風(fēng)險(xiǎn)。